5 เทคนิควิเคราะห์ตลาด Forex ด้วย Fundamental Analysis

Fundamental Analysis คืออะไร?

• คือ การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐาน ทางเศรษฐกิจที่ส่งผลต่อตลาด Forex เช่น อัตราดอกเบี้ย GDP เงินเฟ้อ และนโยบายการเงิน
• การเทรด Forex ไม่ใช่แค่การดูกราฟและ อินดิเคเตอร์ เท่านั้น แต่การเข้าใจปัจจัยพื้นฐานที่ขับเคลื่อนตลาดจะช่วยให้คุณเห็นภาพใหญ่และตัดสินใจได้แม่นยำมากขึ้นช

1. ตะกร้าค่าเงิน (Currency Basket) – มองภาพรวมของสกุลเงินทั้งหมด

ตะกร้าค่าเงิน เป็นแนวคิดสำคัญที่ช่วยให้เข้าใจภาพรวมของสกุลเงินในตลาด โดยการนำสกุลเงินหลักหลายๆ สกุลมารวมกันและกำหนดน้ำหนักตามขนาดเศรษฐกิจ

ตัวอย่าง เทคนิคการใช้งาน

ปัจจุบัน มีหลายเว็บไซต์ที่นำเครื่องมือนี้มาให้ใช้ โดยจากภาพที่เห็นเป็นตัวอย่างของหน้าจอตะกร้าค่าเงินที่แสดงการเคลื่อนไหวของคู่เงินต่างๆ ในตลาด Forex, สินค้าโภคภัณฑ์ และคริปโตเคอร์เรนซี ซึ่งไม่เพียงแค่แสดงราคาปัจจุบันเท่านั้น แต่ยังมีข้อมูลอื่นๆ ที่เป็นประโยชน์ เช่น เปอร์เซ็นต์การเปลี่ยนแปลง กราฟเคลื่อนไหว และค่าสูงสุด-ต่ำสุด ของแต่ละคู่เงิน

ยกตัวอย่างของเว็บ finviz.com ในส่วนของการเปรียบเทียบราคาของตลาด Forex จะมีภาพรวมที่แสดงสีเพื่อให้เห็นแนวโน้ม ดังนี้

1. ดูสีของแต่ละคู่เงิน

• สีเขียว หมายถึง ราคากำลังขึ้น 
  • GBP/USD +0.40% = ปอนด์กำลังแข็งค่าเทียบกับดอลลาร์
  • BTC/USD +1.00% = บิทคอยน์กำลังแข็งค่าเทียบกับดอลลาร์
• สีแดง หมายถึง ราคากำลังลง 
  • USD/JPY -0.29% = เยนกำลังแข็งค่าเทียบกับดอลลาร์
  • EUR/GBP -0.34% = ยูโรกำลังอ่อนค่าเทียบกับปอนด์

2. ดูตัวเลขเปอร์เซ็นต์การเปลี่ยนแปลง

• +0.40% แสดงว่าราคาขึ้น 0.40%
• -0.29% แสดงว่าราคาลง 0.29%

3. ดูราคาปัจจุบัน

• GBP/USD = 1.3358
• EUR/USD = 1.1361

4. ดูจุดสูงสุดและต่ำสุดของวัน

• H = จุดสูงสุด (High)
• L = จุดต่ำสุด (Low)
• เช่น GBP/USD: H 1.3360, L 1.3280

5. ดูกราฟแนวโน้ม

• กราฟขึ้น = แนวโน้มขาขึ้น
• กราฟลง = แนวโน้มขาลง

2. ICT Killzone Forex – จับจังหวะตลาดในช่วงเวลาทอง

ICT Killzone คือ กลยุทธ์การเทรดในช่วงเวลาที่ตลาดมีปริมาณการซื้อขายสูงที่สุด ทำให้ราคามีการเคลื่อนไหวอย่างรุนแรง โดยแบ่งช่วงเวลาหลักออกเป็น 4 โซน เพื่อศึกษา พฤติกรรมราคา และเลือกใช้กลยุทธ์ที่มี Win Rate สูง ที่สุด

ตัวอย่าง วิธีใช้แผนภาพ ICT Killzone

ตัวอย่างจากกราฟ MT4 แสดงช่วง Killzone 4 ช่วงเวลาสำคัญ

• Asian Killzone (พื้นที่สีชมพูอ่อน)
  • ฤดูหนาว: 06:00-09:00 น.
  • ฤดูร้อน: 05:00-08:00 น.
  • สังเกตแท่งเทียนในช่วงนี้มีการเคลื่อนไหวลงอย่างชัดเจน
• London Killzone (พื้นที่สีฟ้า)
  • ฤดูหนาว: 15:00-18:00 น.
  • ฤดูร้อน: 13:00-16:00 น.
  • สังเกตราคาเริ่มมีการกลับตัวและเคลื่อนไหวขึ้นในช่วงนี้
• New York Killzone (พื้นที่สีส้มอ่อน)
  • ฤดูหนาว: 20:00-23:00 น.
  • ฤดูร้อน: 18:00-21:00 น.
  • สังเกตมีความผันผวนสูงและแท่งเทียนขนาดใหญ่
• London Close Killzone (พื้นที่สีม่วงอ่อน)
  • ฤดูหนาว: 22:00-00:00 น. (ช่วงหลังเที่ยงคืน)
  • ฤดูร้อน: 20:00-22:00 น.
  • เป็นช่วงที่ตลาดลอนดอนปิดทำการ

วิธีอ่านกราฟในภาพ

• กราฟแสดงให้เห็นว่าแต่ละ Killzone มีรูปแบบการเคลื่อนไหวที่แตกต่างกัน
• พื้นที่สีในกราฟช่วยให้เห็นจุดเริ่มต้นและสิ้นสุดของแต่ละช่วง Killzone
• สังเกตว่าราคามักมีการเปลี่ยนทิศทางเมื่อเข้าสู่ช่วง Killzone ใหม่

ประโยชน์จากการดูภาพนี้

• ทำให้รู้จังหวะที่ควรเข้าเทรดในแต่ละช่วงเวลา
• ช่วยวางแผนการเทรดให้สอดคล้องกับช่วงที่ตลาดมีความเคลื่อนไหวสูง
• เข้าใจความสัมพันธ์ระหว่างเวลาในแต่ละภูมิภาคและพฤติกรรมราคา

3. Forex Correlation – เข้าใจความสัมพันธ์ระหว่างคู่เงิน

Forex Correlation คือ การศึกษาความสัมพันธ์ระหว่าง คู่เงิน ต่างๆ เพื่อคาดการณ์ทิศทางราคาในอนาคต โดยอาศัยความเชื่อมโยงของคู่เงินในตลาด Forex ซึ่งจะช่วยให้เลือกคู่เงินที่มีโอกาสทำกำไรสูงได้ง่ายขึ้น

ตัวอย่าง การใช้งาน Correlation Coefficient (CC)

• กราฟหลักแสดง EUR/USD (แท่งเทียนสีแดง-เขียว) และ GBP/USD (เส้นสีส้ม)
• กราฟด้านล่างแสดงค่า Correlation Coefficient อยู่ที่ 0.63 (บวก) แสดงว่าทั้งสองคู่เงินมีความสัมพันธ์ในทิศทางเดียวกัน
• สังเกตช่วงที่ CC ลดลงต่ำกว่า 0 (ติดลบ) คือช่วงที่ทั้งสองคู่เคลื่อนไหวสวนทางกัน

วิธีใช้ Currency Correlation ในการเทรด

• การยืนยันสัญญาณการเทรด 
  • จากภาพ EUR/USD อยู่ในแนวโน้มขาลงชัดเจน
  • ถ้า GBP/USD เริ่มลงตามไปด้วย จะเป็นการยืนยันแนวโน้มขาลงของ EUR/USD
• การระบุจุดผิดปกติ (Divergence)
  • สังเกตช่วงที่ GBP/USD ปรับตัวสูงขึ้นผิดไปจากแนวโน้มขาลงก่อนหน้านี้ ขณะที่ EUR/USD ยังคงลงต่อ
  • นี่คือจุดที่ correlation ลดลง และอาจเป็นโอกาสในการเทรด
• การใช้ Double Top
  • จากภาพมีการระบุ รูปแบบดับเบิลท็อปสร้างจุดเข้าเทรดขาลง บน GBP/USD
  • นักเทรดสามารถใช้รูปแบบนี้ร่วมกับข้อมูล correlation เพื่อเพิ่มความมั่นใจในการเข้าเทรด

ข้อจำกัดที่ควรระวัง

• Correlation ไม่คงที่ สามารถเปลี่ยนแปลงได้ตามเหตุการณ์ทางเศรษฐกิจและการเมือง
• ไม่ควรใช้ Correlation เป็นสัญญาณการเทรดเพียงอย่างเดียว ควรใช้ร่วมกับเครื่องมือวิเคราะห์อื่นๆ
• Correlation อาจเป็นตัวชี้วัดล่าช้า ไม่สามารถทำนายการเปลี่ยนแปลงในอนาคตได้อย่างแม่นยำ

4. Forex Market Cycle – เข้าใจวัฏจักรตลาด

Forex Market Cycle คือ วัฏจักรของตลาดที่เกิดขึ้นซ้ำๆ โดยแบ่งออกเป็น 4 ช่วงหลักๆ ซึ่งสะท้อนถึงพฤติกรรมของนักลงทุนในแต่ละช่วงเวลาได้เป็นอย่างดี การทำความเข้าใจ Market Cycle จะช่วยให้มองภาพรวมของตลาดได้เข้าใจมากขึ้น

ตัวอย่าง Forex Market Cycle SPDR S&P 500 ETF (SPY)

จากกราฟ SPDR S&P 500 ETF (SPY) กองทุนหุ้นสหรัฐ จาก tradingview ตั้งแต่ปี 2009-2024 เห็นได้ว่า

• ช่วงสะสม (Accumulation) – ปี 2009 เป็นจุดเริ่มต้นหลังวิกฤตการเงินโลก ราคาเริ่มทรงตัวและฟื้นตัว
• ช่วงขาขึ้น (Uptrend) – มีหลายช่วง เช่น: 
  • 2012-2015: ราคาปรับตัวขึ้นอย่างต่อเนื่อง
  • 2016-2018: แนวโน้มขาขึ้นชัดเจน
  • 2020-2021: การฟื้นตัวหลัง COVID-19
  • 2023-2024: ราคาทำจุดสูงสุดใหม่
• ช่วงแจกจ่าย (Distribution) – มีให้เห็นในหลายช่วง เช่น: 
  • ปลายปี 2018: ราคาเริ่มผันผวนก่อนปรับฐาน
  • ต้นปี 2020: ก่อนการปรับฐานใหญ่จาก COVID-19
• ช่วงขาลง (Downtrend) – เห็นได้ชัดในช่วง: 
  • 2020: การปรับฐานอย่างรุนแรงจาก COVID-19
  • 2022: การปรับฐานจากนโยบายการเงินที่เข้มงวด

ประโยชน์ในการใช้ Market Cycle

• ช่วยระบุจุดเข้าซื้อที่เหมาะสม (ช่วงท้ายของขาลงหรือช่วงสะสม)
• ช่วยระบุจุดขายทำกำไร (ช่วงแจกจ่ายหรือเริ่มขาลง)
• ทำให้เข้าใจว่าตลาดอยู่ในช่วงไหนของวงจร เพื่อปรับกลยุทธ์การลงทุนให้เหมาะสม

ข้อสังเกตจากเส้นค่าเฉลี่ย

• เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (สีขาว) ช่วยยืนยันแนวโน้มระยะยาว
• เมื่อราคาอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ย = แนวโน้มขาขึ้น
• เมื่อราคาอยู่ใต้เส้นค่าเฉลี่ย = แนวโน้มขาลง

แนวทางปฏิบัติสำหรับเทรดเดอร์

• ซื้อในช่วงสะสม (เมื่อราคาเริ่มทรงตัวหลังขาลง)
• ถือครองระหว่างช่วงขาขึ้น (trend-following)
• ทยอยขายในช่วงแจกจ่าย (เมื่อราคาเริ่มผันผวนที่จุดสูง)
• หลีกเลี่ยงการซื้อในช่วงขาลง หรือใช้กลยุทธ์ short/hedge

5. การวิเคราะห์ข่าว Forex – ใช้ข่าวเป็นตัวคาดการณ์ตลาด

ข่าว Forex คือ หัวใจสำคัญของการวิเคราะห์ทาง Fundamental เพราะข่าวเหล่านี้สะท้อนสถานการณ์เศรษฐกิจ การเมือง และนโยบายการเงินที่ส่งผลโดยตรงต่อการเคลื่อนไหวของราคาคู่เงิน

วิธีดูข่าวเศรษฐกิจใน Forex Factory

ตัวอย่าง วิธีอ่านข้อมูลจากภาพ

• ช่วงเวลา Forex Factory: 8:30 น. วันที่ 30 เมษายน มีการประกาศข่าวสำคัญ
• สกุลเงิน: AUD (ดอลลาร์ออสเตรเลีย)
• ระดับความสำคัญ: สีแดง (ผลกระทบสูง) – สังเกตจากไอคอนสีแดง
• ข่าวที่ประกาศ: CPI q/q, CPI y/y และ Trimmed Mean CPI q/q
• ตัวเลขคาดการณ์: 0.8%, 2.3% และ 0.6% ตามลำดับ
• ตัวเลขก่อนหน้า: 0.2%, 2.4% และ 0.5% ตามลำดับ

วิธีวิเคราะห์ข่าว

• เนื่องจากเป็นข่าว CPI (ดัชนีราคาผู้บริโภค) ซึ่งเป็นตัวชี้วัดอัตราเงินเฟ้อ มีผลโดยตรงต่อนโยบายอัตราดอกเบี้ย
• หากตัวเลขจริง (Actual) ออกมาสูงกว่าตัวเลขคาดการณ์ (Forecast) อาจทำให้ AUD แข็งค่าขึ้น
• หากตัวเลขจริงออกมาต่ำกว่าคาดการณ์ อาจทำให้ AUD อ่อนค่าลง
• ควรระวังเป็นพิเศษเนื่องจากเป็นข่าวผลกระทบสูง (ไอคอนสีแดง) อาจทำให้เกิดความผันผวนในตลาด

คำแนะนำในการเทรด

• หลีกเลี่ยงการเปิดคำสั่งใหม่ก่อนประกาศข่าว 15-30 นาที
• ตรวจสอบข้อมูลหลังการประกาศอย่างรวดเร็วโดยเปรียบเทียบค่า Actual vs Forecast
• อาจพิจารณาเทรดตามทิศทางหลังข่าวประกาศได้ชัดเจนแล้ว

วีดีโอที่น่าสนใจ

วินาที่ที่สำคัญ

• 1:38 การวิเคราะห์พื้นฐานและการเทรดข่าว
• 10:11 วิธีดูข่าว การวิเคราะห์พื้นฐาน
• 11:00 ตัวอย่างการวิเคราะห์
• 12:16 การดูค่าเงินระยะยาวจากการวิเคราะห์
• 13.17 การสะท้อนค่าเงิน
• 18:21 วิธีการเทรดคู่เงินจากการวิเคราะห์ข่าว (ดูแท่งเทียน 1 แท่ง ข้างหน้า)

สรุป

การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานใน Forex (Fundamental Analysis) เป็นการศึกษาปัจจัยทางเศรษฐกิจและการเงินที่ส่งผลต่อการเคลื่อนไหวของราคาสกุลเงิน ซึ่งการเข้าใจปัจจัยเหล่านี้จะช่วยให้คุณเห็นภาพใหญ่ของตลาดและมีมุมมองในการเทรดที่ชัดเจนมากขึ้น

ทั้งนี้ การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานควรใช้ร่วมกับการวิเคราะห์ทางเทคนิค เพื่อเพิ่มโอกาสในการทำกำไรในตลาด Forex โดยอาศัยทั้งข้อมูลปัจจัยภายในและภายนอกเศรษฐกิจ ไม่ว่าจะเป็นตะกร้าค่าเงิน, ICT Killzone, Forex Correlation, Market Cycle หรือการวิเคราะห์ข่าว ล้วนเป็นเครื่องมือที่ทรงพลังหากรู้จักนำมาประยุกต์ใช้อย่างเหมาะสม

การนำเทคนิคทั้ง 5 มาใช้อย่างสมดุลจะช่วยให้คุณมีกรอบการวิเคราะห์ที่ครอบคลุม เห็นภาพรวมตลาด และตัดสินใจเทรดได้อย่างมั่นใจมากขึ้น

FAQ — 5 เทคนิควิเคราะห์ตลาด Forex ด้วย Fundamental Analysis

 

เขียนโดย

Pakornkiat Poonsuk

ผู้ตรวจทานความถูกต้อง

Chatchawal Nakcharoen