สรุปข้อมูล คู่เงินหลัก (Major currency pair) ในตลาด Forex

• สกุลเงินหลัก (Major Currency Pairs) คือคู่สกุลเงินที่มีการซื้อขายมากที่สุดในตลาดฟอเร็กซ์
• คู่สกุลเงินหลักที่ได้รับความนิยมสูงสุด 
  • EUR/USD (ยูโร/ดอลลาร์สหรัฐ)
  • USD/JPY (ดอลลาร์สหรัฐ/เยนญี่ปุ่น)
  • GBP/USD (ปอนด์สเตอร์ลิง/ดอลลาร์สหรัฐ)
  • USD/CHF (ดอลลาร์สหรัฐ/ฟรังก์สวิส)
• ลักษณะเด่นของคู่สกุลเงินเหล่านี้
  • จะมีสภาพคล่องสูง
  • มีสเปรดแคบ
  • เป็นที่นิยมในหมู่นักเทรด
• ปัจจัยที่มีผลต่อการซื้อขายคู่สกุลเงินหลัก
  • อัตราดอกเบี้ยที่กำหนดโดยธนาคารกลาง
  • ความแข็งแกร่งของเศรษฐกิจ
  • เหตุการณ์ทางการเมือง

รูปที่ 1: แสดงถึง คู่สกุลเงินหลักที่รับความนิยมสูงสุด ลักษณะเด่น และ ปัจจัยที่มีผลต่อการซื้อขายสกุลเงินหลัก

คู่สกุลเงินหลัก (Major Currency Pairs) คืออะไร?

• คู่สกุลเงินหลัก หมายถึงคู่ของสกุลเงินที่มีการซื้อขายมากที่สุดในตลาด Forex 
• มีดอลลาร์สหรัฐ (USD) เป็นหนึ่งในคู่เงิน เนื่องจาก USD เป็นสกุลเงินที่มีการใช้และถือครองมากที่สุดในโลก

ตัวอย่างคู่สกุลเงินหลัก

• EUR/USD (ยูโร/ดอลลาร์สหรัฐ)
• USD/JPY (ดอลลาร์สหรัฐ/เยนญี่ปุ่น)
• GBP/USD (ปอนด์สเตอร์ลิง/ดอลลาร์สหรัฐ)
• USD/CHF (ดอลลาร์สหรัฐ/ฟรังก์สวิส)
• AUD/USD (ดอลลาร์ออสเตรเลีย/ดอลลาร์สหรัฐ)
• USD/CAD (ดอลลาร์สหรัฐ/ดอลลาร์แคนาดา)
• NZD/USD (ดอลลาร์นิวซีแลนด์/ดอลลาร์สหรัฐ)

จุดเด่นของคู่สกุลเงินหลัก

• สภาพคล่องสูง ซื้อขายได้ง่ายและรวดเร็ว
• สเปรดต่ำ ค่าธรรมเนียมการเทรดต่ำ
• ผันผวนสูง มีโอกาสทำกำไรจากการเคลื่อนไหวของราคา
• ได้รับอิทธิพลจากปัจจัยเศรษฐกิจ

ดังนั้นแล้ว การเลือกเทรดคู่สกุลเงินหลักเหมาะกับทั้งนักลงทุนรายย่อยและมืออาชีพที่ต้องการทำกำไรจากการเคลื่อนไหวของตลาด Forex

คู่ฟอเร็กซ์หลัก แบบดั้งเดิม

เป็นคู่สกุลเงินที่มีมาอายุยาวนาน และ ความดั้งเดิมทำให้นักลงทุนมีความรู้ ความเข้าใจมาก่อน 

ตารางที่ 1 : ตารางแสดงคู่ฟอเร็กซ์หลักแบบดั้งเดิม

คู่สกุลเงิน: EUR/USD

• EUR/USD เป็นคู่ฟอเร็กซ์ที่มีการซื้อขายมากที่สุดในโลก
• เงินยูโรเป็นสกุลเงินหลัก และดอลลาร์สหรัฐเป็นสกุลเงินอ้างอิง

การคำนวณราคา

• ราคาจะแสดงจำนวนเงินดอลลาร์ที่ต้องจ่ายเพื่อซื้อ 1 ยูโร
• ตัวอย่าง: หากราคาคือ 1.2500 จะต้องใช้ $1.25 เพื่อซื้อ €1

จุดเด่นของ EUR/USD

• สภาพคล่องสูง: เป็นผลมาจากความนิยมในการซื้อขาย
• สเปรดแคบ: โบรกเกอร์มักเสนอสเปรดที่น้อยกว่าคู่สกุลเงินอื่น
• ความผันผวนต่ำ: ดอลลาร์สหรัฐและยูโรได้รับการสนับสนุนจากเศรษฐกิจขนาดใหญ่

ความผันผวนของ EUR/USD

• แม้จะเป็นคู่สกุลเงินที่มีความผันผวนต่ำ แต่ไม่ได้หมายความว่าจะไม่มีความผันผวนเลย
• ยังคงมีโอกาสสำหรับเทรดเดอร์ในการทำกำไร

ปัจจัยที่ส่งผลต่อความผันผวน

• Brexit: ความไม่แน่นอนส่งผลต่อมูลค่าของเงินยูโร
• สงครามการค้าระหว่างสหรัฐฯ และจีน (ปี 2020): ส่งผลกระทบต่อมูลค่าของดอลลาร์สหรัฐ

ข้อมูลจากกราฟราคา

• กราฟราคายืนยันว่าระดับความผันผวนรายวันสามารถพบได้ แม้ในคู่สกุลเงินที่ค่อนข้างเสถียร

คู่สกุลเงิน USD/JPY

• มูลค่าของ pip เดียวนั้นใหญ่กว่าคู่สกุลเงินอื่น ๆ
• มักเสนอราคาเป็นทศนิยมเพียงสองตำแหน่ง

สาเหตุของลักษณะข้างต้นของ USD/JPY นี้

• เกิดจากมูลค่าของเงินเยนที่ค่อนข้างต่ำเมื่อเทียบกับดอลลาร์
• เป็นลักษณะทั่วไปของคู่สกุลเงินที่มีเงินเยนเป็นสกุลเงินอ้างอิง

ปัจจัยที่ทำให้ค่าเงินเยนต่ำ

• การผ่อนคลายเชิงปริมาณ: มาตรการของธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ)
• นโยบายอัตราดอกเบี้ยต่ำ:
  • เพื่อรับมือกับอัตราเงินเฟ้อต่ำและการเติบโตทางเศรษฐกิจที่ช้า
  • ส่งผลให้อัตราดอกเบี้ยในญี่ปุ่นใกล้ศูนย์หรือติดลบในช่วง 20 ปีที่ผ่านมา

การซื้อขายแบบถือหุ้น (Carry Trade)

• เทรดเดอร์มักใช้เงินเยนในการยืมเงินจากประเทศที่มีอัตราดอกเบี้ยต่ำ
• ลงทุนในประเทศที่มีอัตราดอกเบี้ยสูงกว่าเพื่อหวังผลกำไรจากความแตกต่างของอัตราดอกเบี้ย

 เงินเยนในฐานะ ‘ที่หลบภัย’

• เงินเยนได้รับการยอมรับในฐานะสกุลเงินที่ปลอดภัย
• มักมีความต้องการเพิ่มขึ้นในช่วงเวลาที่เกิดความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจ

ความสัมพันธ์กับคู่ USD/CHF

• คู่ USD/JPY มีแนวโน้มแสดงพฤติกรรมคล้ายคลึงกับคู่ USD/CHF
• เนื่องจากเงินฟรังก์สวิส (CHF) ถูกมองว่าเป็นสกุลเงินที่มีความเสี่ยงต่ำกว่าและมีลักษณะคล้ายกับเงินเยนในด้านที่นักลงทุนมองว่าเป็นที่หลบภัยในช่วงเวลาที่ไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจ

คู่สกุลเงิน GBP/USD

• เงินปอนด์ (GBP) เป็นสกุลเงินหลัก
• ดอลลาร์สหรัฐ (USD) เป็นสกุลเงินอ้างอิง
• ราคาบอกจำนวนดอลลาร์ที่ต้องจ่ายเพื่อซื้อ 1 ปอนด์

ชื่อเล่น “เคเบิล”

• เรียกคู่ GBP/USD ว่า “เคเบิล” เนื่องจากใช้สายเคเบิลทะเลลึกในการถ่ายโอนข้อมูลระหว่างลอนดอนและนิวยอร์ก

ช่วงเวลาที่สภาพคล่องสูง

• โดยทั่วไป เวลา 14:00 น. (เวลาสหราชอาณาจักร) เป็นช่วงที่สภาพคล่องในคู่นี้กระจุกตัวมากที่สุด
• ช่วงเวลานี้เกิดจากการที่มีกิจกรรมการซื้อขายทับซ้อนกันระหว่างตลาดลอนดอนและนิวยอร์ก

คู่สกุลเงิน USD/CHF

ตำแหน่งของฟรังก์สวิสในตลาด

• การมีฟรังก์สวิสในสกุลเงินสี่อันดับแรกอาจดูแปลก เนื่องจากสวิตเซอร์แลนด์ไม่ใช่เศรษฐกิจที่ใหญ่เท่ากับสหรัฐฯ ยุโรป ญี่ปุ่น หรือสหราชอาณาจักร

ความนิยมในฐานะสกุลเงินที่มั่นคง

• คล้ายกับเงินเยน ฟรังก์สวิสได้รับความนิยมเนื่องจากมีความเสถียร
• ในช่วงเวลาที่เกิดความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจหรือความวุ่นวายของตลาด ผู้ค้าเลือกฟรังก์สวิสเป็นที่หลบภัย

ผลกระทบจากความเชื่อมั่นในสวิตเซอร์แลนด์

• ชื่อเสียงในด้านเสถียรภาพทางการเงิน ความปลอดภัย และความเป็นกลางของสวิตเซอร์แลนด์ ทำให้ฟรังก์สวิสยังคงมีความน่าเชื่อถือ

ความสัมพันธ์กับยูโร

• เมื่อความผันผวนของตลาดต่ำ ฟรังก์สวิสมักจะมีแนวโน้มติดตามการเคลื่อนไหวของตลาดยูโร
• มีความสัมพันธ์ทางเศรษฐกิจที่ใกล้ชิดระหว่างสวิตเซอร์แลนด์กับยูโรโซน ทำให้คู่ USD/CHF มีการเคลื่อนไหวที่สัมพันธ์กับตลาดยูโรในบางช่วงเวลา

รูปที่ 2: แสดงถึง คู่สกุลเงินหลักแบบดั้งเดิม พร้อมทั้งลักษณะสำคัญของแต่ละคู่สกุล

สกุลเงินสินค้าโภคภัณฑ์ Commodity Currency

• เป็นสกุลเงินหรือคู่ฟอเร็กซ์ที่ราคาส่วนใหญ่ถูกกำหนดโดยมูลค่าของสินค้าโภคภัณฑ์ที่สำคัญในเศรษฐกิจนั้น
• สกุลเงินหลักที่จัดอยู่ในประเภทนี้ ได้แก่
  • AUD/USD
  • USD/CAD
  • NZD/USD

การซื้อขาย AUD/USD

• ดอลลาร์ออสเตรเลียมีความสัมพันธ์ใกล้ชิดกับมูลค่าของถ่านหิน แร่เหล็ก และโลหะอื่น ๆ 
• ความผันผวนในราคาสินค้าโภคภัณฑ์อาจทำให้เกิดความผันผวนในมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลียเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ
• ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่าขึ้นจะส่งผลให้การส่งออกของออสเตรเลียลดลง ซึ่งอาจลดมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย

การซื้อขาย USD/CAD

• ดอลลาร์แคนาดามีความเชื่อมโยงกับราคาน้ำมัน เนื่องจากน้ำมันเป็นสินค้าส่งออกหลักของแคนาดา
• การเปลี่ยนแปลงในนโยบายหรือโควต้าการผลิตของ OPEC มีผลกระทบต่อราคาน้ำมัน
• เมื่ออุปทานน้ำมันเพิ่มขึ้นและราคาน้ำมันลดลง มูลค่าของดอลลาร์แคนาดามักจะลดลง
• เนื่องจากราคาน้ำมันแสดงเป็นดอลลาร์สหรัฐ การลดลงของราคาน้ำมันอาจเห็นการแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐในเวลาเดียวกัน

การซื้อขาย NZD/USD

• ดอลลาร์นิวซีแลนด์ (NZD) เปรียบเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ เรียกอีกชื่อว่า “กีวี”
• เศรษฐกิจนิวซีแลนด์พึ่งพาการเกษตร การค้าระหว่างประเทศ และการท่องเที่ยว
• ราคาสินค้าโภคภัณฑ์ที่อ่อนนุ่มมีผลต่อ NZD/USD
• นโยบายการเงินของธนาคารกลางนิวซีแลนด์มีผลกระทบอย่างมากต่อ NZD/USD โดยเฉพาะเมื่อแตกต่างจากแนวทางของธนาคารกลางสหรัฐ (Fed)
• ผู้เทรดควรติดตามนโยบายการเงินของทั้งสองธนาคารกลางก่อนเปิดสถานะในคู่ NZD/USD

 

รูปที่ 3: แสดงถึง คู่สกุลเงินเงินสินค้าโภคภัณฑ์ พร้อมทั้งจุดเด่นที่น่าสนใจของแต่ละคู่สกุลเงิน

สกุลเงินข้ามประเทศ Cross Currency Pairs

• คือคู่สกุลเงินที่ ไม่รวมดอลลาร์สหรัฐ (USD)
• การซื้อขายไม่ใช้ดอลลาร์สหรัฐเป็นตัวกลางในการแลกเปลี่ยนโดยตรง
• บางเทรดเดอร์อาจไม่จัดกลุ่มคู่เงินเหล่านี้เป็นสกุลเงินหลัก (Major Pairs)
• อย่างไรก็ตาม บางครั้งคู่สกุลเงินข้ามประเทศบางคู่ก็ถูกรวมอยู่ในกลุ่มหลักเนื่องจากมีปริมาณการซื้อขายสูง

ตัวอย่างของคู่สกุลเงินข้ามประเทศที่มีการซื้อขายอย่างเข้มข้น ได้แก่

• GBP/EUR
• EUR/CHF
• EUR/JPY
  • ทั้งสามคู่นี้เป็นคู่สกุลเงินข้ามประเทศที่มีสภาพคล่องสูงที่สุด 
  • เนื่องจากแต่ละคู่ประกอบไปด้วยการรวมกันที่แตกต่างกันของสกุลเงินหลักแบบดั้งเดิม

การซื้อขาย GBP/EUR

• GBP/EUR เป็นคู่สกุลเงินที่สำรวจความสัมพันธ์ระหว่าง ปอนด์อังกฤษ (GBP) และ ยูโร (EUR)
• มีความ ผันผวนสูง โดยเฉพาะหลังจากที่สหราชอาณาจักรลงประชามติออกจากสหภาพยุโรป (Brexit) เมื่อวันที่ 23 มิถุนายน 2016
• การเคลื่อนไหวของคู่นี้ยังโดดเด่นในปี 2020 เมื่อเกิดการระบาดของ โรคโควิด-19 ส่งผลให้เศรษฐกิจของสหราชอาณาจักรและยุโรปหยุดชะงัก
• ฉายา: “Chunnel” สื่อถึงการเชื่อมโยงระหว่างสหราชอาณาจักรและยุโรปผ่าน Channel Tunnel (อุโมงค์ใต้ทะเลที่เชื่อมระหว่างดาวเวอร์และคาลัยส์)

รูปที่ 4: ดัชนี US500 ร่วงลง 56% ในช่วงภาวะเศรษฐกิจถดถอยครั้งใหญ่ ปี 2008

การซื้อขาย EUR/CHF

• สะท้อนความสัมพันธ์ทางเศรษฐกิจระหว่าง สวิตเซอร์แลนด์ และ เขตยูโร
• แม้สองเศรษฐกิจจะมีความใกล้ชิดกัน แต่ก็มีลักษณะการแข่งขันทางเศรษฐกิจอย่างต่อเนื่อง
• ด้วยสถานะของ ฟรังก์สวิส (CHF) ที่เป็นเหมือน “ที่หลบภัยที่ปลอดภัย” ทำให้คู่เงินนี้มักถูกมองว่ามีความเสถียร

ตัวอย่างความเสถียรของ EUR/CHF

• ในช่วงวิกฤตหนี้ยุโรปปี 2008 ฟรังก์แข็งค่าขึ้นอย่างมาก เนื่องจากนักลงทุนเลือกใช้ฟรังก์เพื่อปกป้องทุน
• ธนาคารกลางสวิตเซอร์แลนด์ (SNB) เคยผูกมูลค่าของฟรังก์กับยูโรระหว่างปี 2011 ถึง 2015
• หลังจากยุติการผูกค่าในปี 2015 ฟรังก์เปลี่ยนมาใช้ระบบ อัตราแลกเปลี่ยนลอยตัว
• อย่างไรก็ตาม ฟรังก์ยังคงได้รับการยอมรับว่าเป็นหนึ่งในสกุลเงินที่มี ความเสถียรสูงที่สุด ในตลาด

การซื้อขาย EUR/JPY

• คู่สกุลเงินนี้ประกอบด้วย ยูโร (EUR) ซึ่งเป็นสกุลเงินใหญ่อันดับสองของโลก และ เยนญี่ปุ่น (JPY)
• ได้รับอิทธิพลอย่างมากจาก ปริมาณการซื้อขาย Carry Trade ในสกุลเงินเยน
• อารมณ์ตลาดและสถานการณ์เศรษฐกิจระหว่างยุโรปและญี่ปุ่นก็มีบทบาทสำคัญเช่นกัน
• สภาพคล่องของคู่ EUR/JPY มักจะอยู่ในช่วงเวลา 08:00 ถึง 15:00 น. (เวลาของสหราชอาณาจักร)
• แม้จะไม่ผันผวนเท่าคู่สกุลเงินบางคู่ แต่ยังคงมี โอกาสในการซื้อขายที่น่าสนใจ สำหรับนักเทรดอยู่เสมอ

ตารางที่ 2: เปรียบเทียบคู่สกุลเงิน GBP/EUR, EUR/CHF และ EUR/JPY

• GBP/EUR: เหมาะสำหรับนักเทรดที่ต้องการความเสถียรในตลาดยุโรป
• EUR/CHF: มักใช้ในช่วงที่ตลาดต้องการหลีกเลี่ยงความเสี่ยง
• EUR/JPY: เหมาะกับนักเทรดที่รับความเสี่ยงได้สูงและต้องการโอกาสในการเก็งกำไร

อะไรที่ส่งผลต่อราคาของคู่สกุลเงิน?

มีหลายปัจจัยที่ส่งผลต่อความเคลื่อนไหวของราคาคู่สกุลเงินทุกคู่ โดยมีปัจจัยดังต่อไปนี้ 

• อัตราดอกเบี้ย
• ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์
• ความแข็งแกร่งของเศรษฐกิจในประเทศนั้นๆ
• ระดับการลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศ (FDI)

ถูกควบคุมโดย นโยบายการเงินของธนาคารกลาง ของแต่ละประเทศ

• หากธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย มักทำให้ ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้น เมื่อเทียบกับสกุลเงินอื่น เช่น EUR/USD ลดลง
• นักลงทุนมักเลือกลงทุนในประเทศที่มี อัตราดอกเบี้ยสูงกว่า เนื่องจากได้รับ ผลตอบแทนที่สูงกว่า

ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์

• เหตุการณ์ทางการเมืองหรือความเสี่ยงภูมิรัฐศาสตร์อาจลดความมั่นใจของนักลงทุน
• ส่งผลให้สกุลเงินมี ภาวะนิ่ง หรือ ความผันผวนสูงเกินไป
• เทรดเดอร์บางคนชอบตลาดที่ผันผวนเพราะให้โอกาสทำกำไร แต่ในคู่เงินหลัก (Majors) การเคลื่อนไหวที่รุนแรงมักเกิดน้อย
• อย่างไรก็ตาม เหตุการณ์การเมืองสำคัญอาจส่งผลต่อ ปอนด์อังกฤษ (GBP) และ ยูโร (EUR)

การลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศ (FDI)

• FDI บ่งบอกถึงความ เชื่อมั่นของนักลงทุน ต่อเศรษฐกิจของประเทศ
• หาก FDI เพิ่มขึ้น จะทำให้ ความต้องการสกุลเงินของประเทศเพิ่มสูงขึ้น ส่งผลให้สกุลเงินแข็งค่า
• ตัวอย่างเช่น หาก FDI ในเศรษฐกิจสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น ดอลลาร์สหรัฐจะ แข็งค่าขึ้น เมื่อเทียบกับสกุลเงินอื่น

รูปที่ 5: อธิบายว่า FDI (Foreign Direct Investment) คืออะไร มีความสำคัญอย่างไร ?

คลิป

• คลิป ให้ความรู้ของคู่เงินในตลาด Forex คืออะไร เทรดตัวไหนดี จากช่อง Lucid Trader
• บอกถึงคู่เงินเทรดที่ได้รับความนิยมในตลาด Forex พร้อมทั้งอธิบายเรื่องพื้นฐาน และ เทคนิคการเทรดคู่เงิน 

สรุป

• การทำความเข้าใจ คู่เงินหลัก (Major Currency Pairs) เป็นสิ่งสำคัญสำหรับนักลงทุนในตลาด Forex
• คู่เงินหลักประกอบด้วยสกุลเงินที่มีการซื้อขายสูงสุดและได้รับความนิยม เช่น EUR/USD, GBP/USD, และ USD/JPY
• การเคลื่อนไหวของราคาคู่เงินหลักได้รับอิทธิพลจากปัจจัยต่าง ๆ เช่น เศรษฐกิจ, การเมือง, และอัตราดอกเบี้ย
• การรู้จักลักษณะและปัจจัยที่มีผลต่อคู่เงินหลักช่วยให้เทรดเดอร์สามารถตัดสินใจลงทุนได้อย่างมีประสิทธิภาพ และ สร้างกำไรได้ในตลาด Forex
• ข้อมูลความรู้เรื่องที่เกี่ยวข้องกับคู่เงิน จะช่วยให้นักลงทุนทำการลงทุนในตลาด Forex ได้อย่างมีข้อมูล และ ประสบความสำเร็จ 

อ้างอิง

• Major Currency Pairs: What Are the Major Forex Pairs? | IG International 
• https://fbs.com/th/fbs-academy/traders-blog/5-global-financial-crises-that-shook-the-world
• https://www.investopedia.com/terms/c/currencypair.asp
• https://cfi.trade/en/uae/blog/forex/top-3-currency-pairs-to-watch-for-day-traders

 

เขียนโดย

Pakornkiat Poonsuk

ผู้ตรวจทานความถูกต้อง

Chatchawal Nakcharoen